某信托背后“隐藏”50多个自然人股东！

近日，某信托和信托的股东纷纷给上海金融法院送来致谢锦旗！

该案件揭露了ZT信托股东之间近20年的股权“代持”事件。

另外，该信托背后还“隐藏”了50多个自然人。

01

近20年的股权“代持”纠纷

让我们把时间拨回二十多年前。

集团公司（S集团，为大型国企）、HW投资（现信托大股东，实际控制人、民营资本系）、信托（ZT信托、集合业务被监管叫停）

2001年，S集团公司和HW投资公司签订了《借款协议》，约定HW投资公司向S集团公司提供为期一年的借款5160万元。

双方同时签订了《质押合同》，约定集团公司以其持有的信托公司股权作质押。

2001年11月，HW投资的关联方借款5160万元给到S集团（国资）。

隔天，S集团就把这5160万打到信托公司，变成了投资款，获得了信托公司9.99%的股权。

时任S集团公司法定代表人的李某某签署了《授权委托书》，全权委托HW投资公司行使S集团公司在信托公司的全部股东权利。

嗣后，集团公司没有办理相应质押登记手续，也没有在信托公司股东名册上记载相应的股权出质情况。

没有办理的原因是：后因S集团公司签署上述协议的高管涉及他案刑事犯罪被判刑。

于是便出现了，S集团公司与HW投资公司对于股权归属各执一词，开始了长达二十多年的股权争夺“拉锯战”。

在信托公司的多次股东会上，双方均派出员工代表参会以表明自己的股东身份。

经过多次谈判，2008年7月，HW投资公司股东、S集团公司代表签署备忘录，确认2002年《股权转让协议》，但至今双方仍未办理股权过户手续。

2021年9月，监管机关认定信托公司的实际控制人是某资金信托计划，违反了相关监管规定，而投资公司的实际控制人也是该信托计划。

基于监管部门要求明确股权归属等要求，HW投资公司负责人心急如焚，当月便向上海金融法院提起诉讼，请求判令信托公司9.99%股权及投资收益为投资公司所有。

后来，上海金融法院组织了三方当事人签署了调解协议。于是便出现了开头赠送锦旗的一幕。

02

信托背后“隐藏”了50多个自然人

ZT信托因实控人阳光化问题被监管按下“暂停键”。

ZT信托的实控人是谁？长期被认为是信托业的一大未解之谜。

2017年底，ZT信托收到上海银监局《审慎监管强制措施决定书》。原因是，法人治理存在缺陷、实际控制人不明；部分业务开展违规，责令公司暂停新增集合资金信托计划，存续集合资金信托计划不得再募集。

ZT信托的股东较为复杂，实际控制人是北京信托的一款名为“德瑞”信托计划。

北京国际信托有限公司(德瑞股权投资基金集合资金信托计划)各受益人的实际控制人情况如下：

ZT信托2023年年报对信托计划背后的四家公司的最终受益人展示如下：

信托计划这些年也几经变更，但是这款信托计划的背后却又“隐藏”50多位自然人·····